當(dāng)大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等前沿新興技術(shù)與傳統(tǒng)金融相遇，科技與金融互相滲透，業(yè)務(wù)與應(yīng)用場景漸次重構(gòu)，金融科技（Fintech）由此而生。

面向未來的國際金融中心，一定少不了金融科技的繁榮。近年來，上海開始在金融科技領(lǐng)域發(fā)力，舉措多多，并將金融科技中心建設(shè)納入到了國際金融中心建設(shè)的大格局之中。

2019年1月22日，央行等八部門聯(lián)合印發(fā)《上海國際金融中心建設(shè)行動(dòng)計(jì)劃（2018-2020年）》（下稱《行動(dòng)計(jì)劃》），提出了“6+1”格局，金融科技中心位列其中。

今年1月8日，上海市政府辦公廳發(fā)布《加快推進(jìn)上海金融科技中心建設(shè)實(shí)施方案》（下稱《實(shí)施方案》），表示將力爭用5年時(shí)間，把上海打造成為金融科技的技術(shù)研發(fā)高地、創(chuàng)新應(yīng)用高地、產(chǎn)業(yè)集聚高地、人才匯集高地、標(biāo)準(zhǔn)形成高地和監(jiān)管創(chuàng)新試驗(yàn)區(qū)，將上海建設(shè)成為具有全球競爭力的金融科技中心。

“上海作為國際金融中心，是人才高地、開放的高地，市場要素的高地，也是支付寶的總部所在地、螞蟻全球化的重要基地，我們希望從上海出發(fā)讓支付寶走向全球，擁有更大的舞臺(tái)?！蔽浵伡瘓F(tuán)董事長井賢棟對(duì)澎湃新聞?wù)f道。

“上海的金融企業(yè)非常多，擁有完善的金融基礎(chǔ)設(shè)施，也擁有張江、漕河涇、紫竹、市北高新、臨港等一批各具特色的科技創(chuàng)新園區(qū)，金融和科技行業(yè)相互配合，擁有很好的發(fā)展基礎(chǔ)?！鼻迦A大學(xué)五道口金融學(xué)院副院長張曉燕告訴澎湃新聞，上海還擁有海內(nèi)外頂尖的金融科技人力資源。

經(jīng)過30年努力，上海將在今年基本建成與我國經(jīng)濟(jì)實(shí)力和人民幣國際地位相適應(yīng)的國際金融中心。值此承前啟后的關(guān)鍵之年展望未來，上海將如何實(shí)現(xiàn)在金融科技領(lǐng)域的抱負(fù)？

三個(gè)文件：為金融科技中心建設(shè)提供政策保障

目前，已有三個(gè)文件對(duì)上海金融科技發(fā)展做出了指引并提供了政策保障。

《行動(dòng)計(jì)劃》提出，推動(dòng)金融科技研究領(lǐng)先發(fā)展，深化金融科技創(chuàng)新與應(yīng)用，全面提高金融機(jī)構(gòu)、金融市場、金融治理效率和水平。鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)發(fā)展業(yè)務(wù)系統(tǒng)、技術(shù)測試、信息安全等云服務(wù)，探索金融業(yè)同其他領(lǐng)域的數(shù)據(jù)共享和大數(shù)據(jù)應(yīng)用模式，大力發(fā)展數(shù)字普惠金融。積極推進(jìn)金融科技標(biāo)準(zhǔn)研究，在依法合規(guī)的前提下，探索研究金融科技應(yīng)用創(chuàng)新。探索基于大數(shù)據(jù)等技術(shù)的穿透式監(jiān)管和智能監(jiān)管方法，建立風(fēng)險(xiǎn)測試區(qū)。

《實(shí)施方案》則進(jìn)一步提出了25條細(xì)化措施，其中包括全速推進(jìn)金融科技關(guān)鍵技術(shù)研發(fā)，全面提升金融科技應(yīng)用水平，全要素促進(jìn)金融科技產(chǎn)業(yè)集聚，全力推進(jìn)金融科技監(jiān)管創(chuàng)新試點(diǎn)以及全方位營造一流金融科技發(fā)展環(huán)境五個(gè)部分。

就在《實(shí)施方案》公布當(dāng)日，陸家嘴金融科技展示中心成立。由支付寶、螞蟻集團(tuán)和阿里巴巴集團(tuán)主辦的全球最高級(jí)別的金融科技大會(huì)“外灘大會(huì)”也將永久落戶上海。

2月14日，《關(guān)于進(jìn)一步加快上海國際金融中心建設(shè)和金融支持長三角一體化發(fā)展的意見》發(fā)布，上海將支持金融機(jī)構(gòu)和大型科技企業(yè)在臨港新片區(qū)內(nèi)依法設(shè)立金融科技公司，積極穩(wěn)妥探索人工智能、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈等新技術(shù)在金融領(lǐng)域應(yīng)用，重視金融科技人才培養(yǎng)。

上海過去一年在金融科技發(fā)展方面有不少可圈可點(diǎn)之處。

據(jù)央行上?？偛扛敝魅螌O輝介紹，2019年陸家嘴論壇以來，央行上?？偛刻剿鹘⒘松虾Ｊ锌萍计髽I(yè)融資指標(biāo)體系和融資條件指數(shù)；推動(dòng)跨境金融區(qū)塊鏈服務(wù)平臺(tái)應(yīng)用試點(diǎn)；推動(dòng)G60科創(chuàng)走廊九城市與金融機(jī)構(gòu)聯(lián)合發(fā)布支持先進(jìn)制造業(yè)發(fā)展的金融服務(wù)方案；也啟動(dòng)了金融科技創(chuàng)新監(jiān)管試點(diǎn)，支持成立上海金融科技產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟。

2020年，第27期全球金融中心指數(shù)中再次引入金融科技排行榜，展現(xiàn)各城市在金融科技領(lǐng)域的投入和發(fā)展情況，上海位列第三名，僅次于紐約和北京。

吸引、培育頂尖金融科技企業(yè)

“目前上海的不足在于缺少一批總部位于上海的非常頂尖的金融科技企業(yè)，”張曉燕對(duì)澎湃新聞?wù)f道，中國的金融科技企業(yè)其實(shí)在全球做的非常好，排名也很前，比如螞蟻集團(tuán)、京東數(shù)字科技、蘇寧金融、百度的度小滿金融等，但是這些頭部的金融科技企業(yè)，總部都不在上海。

張曉燕認(rèn)為，頭部的頂尖金融科技企業(yè)，可以發(fā)揮領(lǐng)頭羊的作用，協(xié)同帶動(dòng)一批金融科技企業(yè)的產(chǎn)生。

上海金融與法律研究院研究員傅蔚岡則向澎湃新聞表示，上海的定位和其他城市不一定相同，它是做好一個(gè)生態(tài)，把很多外地已經(jīng)做好的機(jī)構(gòu)，吸引到上海，并不僅僅說要作為創(chuàng)業(yè)的地方。

傅蔚岡表示，上海發(fā)展金融科技，第一可以配合現(xiàn)有金融機(jī)構(gòu)給客戶提供支付、證券、投資、信托等產(chǎn)品或服務(wù)，第二可以通過技術(shù)賦能實(shí)現(xiàn)目前傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)所不能覆蓋的功能。政府則可以提供一個(gè)創(chuàng)新友好型的環(huán)境。 

值得一提的是，被張曉燕提到的頂尖金融科技企業(yè)螞蟻集團(tuán)在上海不乏布局。螞蟻集團(tuán)旗下的支付寶總部就注冊在上海。

井賢棟表示，“中國的金融科技實(shí)踐，難得走在世界前列，在應(yīng)用能力、風(fēng)控能力上都保持著領(lǐng)先水準(zhǔn)，上海應(yīng)該充分把握優(yōu)勢，推動(dòng)先行先試，抓住時(shí)間窗口，全力推動(dòng)中國金融科技出海?！?/p>

張曉燕告訴澎湃新聞，上海在培育金融科技企業(yè)方面也大有可為，主要可以在三個(gè)方面發(fā)力：

第一，制定金融科技行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略，對(duì)金融科技類型企業(yè)給予稅收、貸款和啟動(dòng)資金等資源傾斜。并且重點(diǎn)培育有潛力的幾個(gè)金融科技企業(yè)作為主要著力點(diǎn)，在上海打造一個(gè)有全球影響力的金融科技企業(yè)。

第二，給予一定的金融科技人才優(yōu)惠政策，比如對(duì)于頂尖的金融科技人才，可以給予戶口和個(gè)人稅收等優(yōu)惠。

第三，上海應(yīng)當(dāng)重視金融科技風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管，主動(dòng)制定金融科技監(jiān)管的規(guī)范制度，讓金融科技在規(guī)章制度下，有約束的有序發(fā)展。

鼓勵(lì)發(fā)展與風(fēng)險(xiǎn)防控兩者不能偏廢

對(duì)于任何新鮮事物來說，風(fēng)險(xiǎn)防控與鼓勵(lì)發(fā)展同樣重要，金融科技也一樣。

前些年無序發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)金融提供了前車之鑒。

“互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)‘暴雷’反映出的風(fēng)險(xiǎn)包括信用風(fēng)險(xiǎn)、金融合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)、道德風(fēng)險(xiǎn)等，當(dāng)然也包括技術(shù)本身安全性存在的隱患?！睆垥匝啾硎尽?/p>

信也科技CEO章峰也表示，“之前互聯(lián)網(wǎng)金融存在的主要問題是創(chuàng)新偏離軌道?！?/p>

章峰表示，部分問題機(jī)構(gòu)異化為信用中介，存在自融、違規(guī)放貸、設(shè)立資金池、期限拆分、大量線下營銷等行為，而經(jīng)營難以為繼時(shí)又出現(xiàn)“跑路”等情況，對(duì)投資者的利益造成了損害，也觸碰了非法集資的底線。此外，行業(yè)還存在信用信息共享機(jī)制不健全導(dǎo)致的共債問題。由于行業(yè)缺乏統(tǒng)一的征信數(shù)據(jù)庫，各家機(jī)構(gòu)彼此間也缺乏信任，沒有動(dòng)力將信用信息黑名單共享，借款人在各個(gè)平臺(tái)之間的履約記錄無從查證，由此導(dǎo)致行業(yè)多頭借貸風(fēng)險(xiǎn)較為突出，且很難識(shí)別和規(guī)避。

對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中出現(xiàn)的問題，張曉燕提出了三個(gè)維度的啟示：第一，建立清晰完整的監(jiān)管架構(gòu)。長期來看，任何行業(yè)都不能“野蠻生長”，需要明確它的市場準(zhǔn)入和運(yùn)營規(guī)范。第二，加強(qiáng)投資者教育。第三，重視信息安全。在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中，出現(xiàn)了部分平臺(tái)泄漏、倒賣個(gè)人信息的現(xiàn)象。

“監(jiān)管沙盒”+監(jiān)管科技：平衡促發(fā)展與防風(fēng)險(xiǎn)

如何解決金融科技領(lǐng)域鼓勵(lì)發(fā)展與防控風(fēng)險(xiǎn)的兩難問題？

“沙盒監(jiān)管為鼓勵(lì)創(chuàng)新提供了可持續(xù)的機(jī)制保障，實(shí)現(xiàn)了促進(jìn)創(chuàng)新和防范風(fēng)險(xiǎn)間的更好平衡?！本t棟表示，關(guān)鍵是把創(chuàng)新落到實(shí)處，形成一個(gè)常態(tài)化機(jī)制，并且加大力度去做。

監(jiān)管沙盒最早由英國提出，目的是給新興的金融科技創(chuàng)新提供空間。它秉持柔性監(jiān)管理念，在保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益的情況下，通過提供一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)可控的真實(shí)市場空間，支持金融機(jī)構(gòu)對(duì)創(chuàng)新產(chǎn)品進(jìn)行探索和實(shí)踐，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和規(guī)避產(chǎn)品缺陷和風(fēng)險(xiǎn)隱患。

“內(nèi)地開展沙盒監(jiān)管可以參考香港地區(qū)的做法，建立溝通機(jī)制，設(shè)立扶持基金等。在現(xiàn)有的法律框架下，為金融科技企業(yè)提供便利?！睆垥匝啾硎?。

張曉燕還表示，金融科技監(jiān)管應(yīng)注重方法上的創(chuàng)新。金融科技企業(yè)往往跟大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、區(qū)塊鏈等先進(jìn)的計(jì)算機(jī)技術(shù)相結(jié)合。政府可以加強(qiáng)和金融科技企業(yè)等市場主體的知識(shí)共享和監(jiān)管交流，提升監(jiān)管者技術(shù)水平。另外，近些年來金融科技企業(yè)存在不少基于大數(shù)據(jù)損害消費(fèi)者權(quán)益的事件。政府應(yīng)該意識(shí)到，在促進(jìn)企業(yè)發(fā)展的同時(shí)也要保護(hù)好消費(fèi)者的合法權(quán)益。

《實(shí)施方案》就非常重視“保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益”?！秾?shí)施方案》顯示，上海要建立健全適應(yīng)金融科技發(fā)展的消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)機(jī)制，認(rèn)真落實(shí)投資者適當(dāng)性制度，引導(dǎo)市場主體規(guī)范提供金融科技產(chǎn)品與服務(wù)，完善消費(fèi)者（投資者）投訴處理程序，依法加強(qiáng)監(jiān)督檢查，切實(shí)保護(hù)金融消費(fèi)者（投資者）合法權(quán)益。

除此之外，《實(shí)施方案》在“推進(jìn)金融科技監(jiān)管創(chuàng)新試點(diǎn)”中還提出，要積極探索金融科技監(jiān)管創(chuàng)新，包括開展金融科技監(jiān)管創(chuàng)新試點(diǎn)，支付結(jié)算監(jiān)管能力的試點(diǎn)等；進(jìn)一步完善長三角監(jiān)管協(xié)同；建立中國金融市場交易報(bào)告庫、金融信息安全保護(hù)制度等金融科技風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制等。

金融科技的未來是怎樣的

大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等前沿新興技術(shù)與傳統(tǒng)金融融合疊加，金融科技業(yè)態(tài)逐漸豐富。

張曉燕表示，如今，金融科技從早期的互聯(lián)網(wǎng)金融逐漸衍生出多種業(yè)態(tài)，例如大數(shù)據(jù)征信、移動(dòng)支付、智能財(cái)富管理、智能投顧、智能風(fēng)控、監(jiān)管科技等。

“未來我國財(cái)富管理行業(yè)發(fā)展是走向數(shù)字化和智能化的，因此我會(huì)關(guān)注人工智能、機(jī)器學(xué)習(xí)等先進(jìn)的科技與傳統(tǒng)的資產(chǎn)配置是如何融合與發(fā)展，華爾街許多投資基金已經(jīng)用機(jī)器學(xué)習(xí)算法做主動(dòng)投資，我對(duì)中國市場非常期待?！睆垥匝嗾f。

此外，區(qū)塊鏈技術(shù)在金融領(lǐng)域的應(yīng)用探索也為一大熱門。

“面向未來的國際金融中心一定是科技創(chuàng)新中心。在幾年前，我們在上海開始布局和發(fā)力區(qū)塊鏈技術(shù)?！本t棟告訴澎湃新聞，正是看到了區(qū)塊鏈對(duì)未來數(shù)字經(jīng)濟(jì)的極大意義，螞蟻集團(tuán)將加強(qiáng)與全球生態(tài)伙伴的合作、協(xié)同，運(yùn)用區(qū)塊鏈等新的數(shù)字技術(shù)，助力上海引領(lǐng)全球金融科技的發(fā)展。他還表示，IOT、云計(jì)算、人工智能等數(shù)字技術(shù)都是影響未來的關(guān)鍵技術(shù)。

根據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)編寫的《中國區(qū)塊鏈金融應(yīng)用與發(fā)展研究報(bào)告（2020）》調(diào)研機(jī)構(gòu)區(qū)塊鏈應(yīng)用場景主要涉及供應(yīng)鏈金融、貿(mào)易金融、保險(xiǎn)科技、跨境支付、資產(chǎn)證券化等，分別占比32.6%、11.2%、11.2%、7.9%和6.7%。

根據(jù)澎湃新聞此前報(bào)道，恒生電子副總裁王鋒曾表示：“各行各業(yè)都在擁抱區(qū)塊鏈，而金融科技成為了主戰(zhàn)場。因?yàn)閰^(qū)塊鏈的誕生與數(shù)字貨幣相關(guān)，與金融領(lǐng)域有天然的相關(guān)性?！?/p>

科技公司與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)既競爭又合作

金融科技的參與主體主要有科技巨頭和傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)設(shè)立的金融科技子公司，以及眾多的新興金融科技創(chuàng)業(yè)企業(yè)。

目前，上海已經(jīng)初步集聚了上述各類機(jī)構(gòu)。傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)中，2009年，太平保險(xiǎn)集團(tuán)設(shè)立太平金融科技。平安集團(tuán)在2011年創(chuàng)建陸金所，又在2015年設(shè)立金融壹賬通。興業(yè)銀行、建設(shè)銀行、中國銀行分別于2015年、2018年、2019年在上海設(shè)立興業(yè)數(shù)金、建銀金科、中銀金科。此外，支付寶2015年將總部搬遷至上海。2017年，萬向區(qū)塊鏈也實(shí)現(xiàn)落戶。2018年，螞蟻雙鏈科技、螞蟻區(qū)塊鏈科技落地上海黃浦區(qū)。中債數(shù)字金融科技、德勤勤躍則分別于2019年和2020年在滬揭牌成立。

“上海作為國內(nèi)體量最大的城市，城市的深度和廣度可以給各種各樣的公司提供機(jī)會(huì)，很多互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)和金融科技企業(yè)在上海規(guī)范地落地?！备滴祵鶎?duì)澎湃新聞?wù)f道。

華泰聯(lián)合證券董事長劉曉丹曾在2019年7月華泰證券科技博覽會(huì)上說：“中國金融科技的下半場將是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)登場，通過技術(shù)創(chuàng)新重塑行業(yè)格局。”

張曉燕則認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)擁有深厚的技術(shù)背景，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)有較為成熟的業(yè)務(wù)模式。相比之下，“互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)在過去幾年的發(fā)展中，也積累了自身的獲客渠道和對(duì)客戶需求的深度了解。這部分沒有被互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)、傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)挖掘和覆蓋的市場，或許是他們的機(jī)會(huì)所在?！?/p>

井賢棟表示，在利用科技更好提供金融服務(wù)的道路上，雙方是相向而行，合作是大勢所趨。