A股三大股指2月3日集體高開。早盤兩市震蕩走低，三大股指轉(zhuǎn)跌后獲抄底盤拉升。午后走出單邊上行走勢，三大股指呈現(xiàn)大漲態(tài)勢。

從盤面上看，光伏產(chǎn)業(yè)鏈爆發(fā)，太空光伏方向領漲；算力硬件概念股活躍，CPO方向漲幅靠前；商業(yè)航天、深?？萍肌⑻馗邏?、AI應用題材表現(xiàn)強勢。

至收盤，上證綜指漲1.29%，報4067.74點；科創(chuàng)50指數(shù)漲1.39%，報1471.07點；深證成指漲2.19%，報14127.11點；創(chuàng)業(yè)板指漲1.86%，報3324.89點。

Wind統(tǒng)計顯示，兩市及北交所共4852只股票上漲，529只股票下跌，平盤有90只股票。

滬深兩市成交總額25442億元，較前一交易日的25847億元減少405億元。其中，滬市成交11107億元，比上一交易日11635億元減少528億元，深市成交14335億元。

據(jù)大智慧VIP，兩市及北交所共有142只股票漲幅在9%以上，14只股票跌幅在9%以上。

光伏板大幅上漲，銀行股逆勢下跌

在板塊方面，光伏板塊大幅上漲，三角防務（300775）、奧特維（688516）、晶盛機電（300316）、帝科股份（300842）、高測股份（688556）等近10股漲?；驖q超10%，邁為股份（300751）、帝爾激光（300776）等漲超8%。

國防軍工領漲兩市，海蘭信（300065）、航亞科技（688510）、泰豪科技（600590）、航發(fā)控制（000738）、派克新材（605123）、航天發(fā)展（000547）等漲?；驖q超10%。

機械設備漲幅居前，羅博特科（300757）、杰普特（688025）、博眾精工（688097）、春暉智控（300943）、隆華科技（300263）、燕麥科技（688312）、等超10股漲停或漲超10%。

銀行股領跌兩市，中信銀行（601998）、中國銀行（601988）、重慶銀行（601963）、滬農(nóng)商行（601825）、上海銀行（601229）、郵儲銀行（601658）等跌超1%。

券商股走低，非銀金融表現(xiàn)不佳，華泰證券（601688）跌超4%，廣發(fā)證券（000776）、東吳證券（601555）、國泰海通（601211）、中國太保（601601）等下跌。

短期A股市場風格輪動加速

中原證券認為，穩(wěn)增長政策的效果有望在一季度逐步顯現(xiàn)。一季度通常是全年流動性最寬松的時期，央行維持穩(wěn)健偏寬松的基調(diào)。美聯(lián)儲新任主席提名引發(fā)市場對降息節(jié)奏的重新定價，美元指數(shù)短期反彈，對全球資金流向新興市場構成一定壓力。建議投資者采取更加均衡的配置策略，在繼續(xù)關注AI、高端制造等科技成長主線的同時，可積極關注部分消費板塊未來蘊含的投資機會。預計上證指數(shù)維持小幅震蕩整理的可能性較大，建議投資者密切關注宏觀經(jīng)濟數(shù)據(jù)、海外流動性變化以及政策動向。

長城證券認為，A股市場成交額已經(jīng)相較去年四季度明顯上升，2月A股成交額和兩融余額均有望保持在當前的歷史高位，產(chǎn)業(yè)資本增持和股份回購趨勢也有望延續(xù)。在居民存款“搬家”的大趨勢下，非銀金融行業(yè)的相關金融產(chǎn)品有望受益，保險、公募等中長線資金流入股市的規(guī)模也有望穩(wěn)步提升。但是，經(jīng)歷了近兩個月的上漲后，股市熱門賽道已經(jīng)出現(xiàn)劇烈波動，資金獲利了結(jié)壓力相對較大。后續(xù)股市情緒可能逐漸回歸理性，基本面和業(yè)績面可能重回主導，市場風格也可能從周期、科技領漲走向風格再平衡。

東莞證券認為，展望2月，資金大規(guī)模撤離寬基ETF以及國際金銀價格巨震后，市場情緒明顯降溫，A股在未來一段時間將會以震蕩為主。不過整體指數(shù)調(diào)整空間有限，業(yè)績預告披露結(jié)束后，大盤有望在春節(jié)前后企穩(wěn)，短期A股市場風格輪動加速。

浙商證券表示，科技成長板塊在經(jīng)歷三周的強勢期之后，“跟隨”權重指數(shù)節(jié)奏進入高位震蕩整理；而近期最強勢的有色資源板塊，也在全球資源品寬幅震蕩的背景下出現(xiàn)雙向波動。去年12月中旬提前啟動的春季攻勢、科技成長和資源板塊連續(xù)上漲的“快車道”已經(jīng)告一段落，市場在馬年春節(jié)之前大概率會進入偏強震蕩的格局。配置方面，基于“風格轉(zhuǎn)換成長輪休，戰(zhàn)略看多短期震蕩”的判斷。建議中線倉無懼短線波動，仍看“系統(tǒng)性慢牛”，但建議適度控制組合彈性。行業(yè)方面，重點關注向下空間有限、向上空間較大、時間節(jié)點即將開啟的券商板塊，關注部分處于年線上方的銀行股，以及技術形態(tài)較好、位置相對較低的社會服務類股。

國泰海通策略認為，大跌之后，市場有望逐步企穩(wěn)，在春節(jié)前重拾上升勢頭，堅定看好中國股市：第一，全球市場正快速計入美聯(lián)儲潛在的鷹派貨幣立場，但從路徑角度沃什的降息立場更鴿派和確定；第二，中國政府的政策重心正轉(zhuǎn)向內(nèi)需主導，并作為首要任務，有望提振中國經(jīng)濟前景與資產(chǎn)回報；第三，中國證監(jiān)會近期再次強調(diào)“全力鞏固資本市場穩(wěn)中向好勢頭”，并推出中長期資金入市新政。市場的無差別恐慌拋售令交易加快出清，投資中國的良機就在眼前。