200億級基金經(jīng)理官宣離任旗下所有基金產(chǎn)品。

9月29日，諾安基金管理有限公司（以下簡稱“諾安基金”）公告稱，自2023年9月29日起，基金經(jīng)理蔡嵩松因個人原因正式離任諾安成長、諾安和鑫、諾安積極回報這3只基金，相關(guān)產(chǎn)品將由諾安科技組劉慧影、陳衍鵬接替管理。

資料顯示，蔡嵩松是近年來公募基金行業(yè)中涌現(xiàn)出的，具有代表性的基金經(jīng)理之一。2019年，蔡嵩松“初出茅廬”，帶領(lǐng)諾安成長獲得全年95.44%的業(yè)績，位居同類排名4/413。其曾提出做科技領(lǐng)域投資“最鋒利的矛”，成為諾安基金專注科技板塊、成長賽道投資的一個縮影。

自今年5月蔡嵩松卸任諾安創(chuàng)新驅(qū)動以來，市場就對其離開諾安基金多有猜測，此次卸任所有產(chǎn)品似乎也印證了這一猜測，澎湃新聞記者了解到，蔡嵩松的下一站或?qū)?chuàng)業(yè)轉(zhuǎn)戰(zhàn)私募。

伴隨蔡嵩松“身退”，諾安基金表示，公司始終看好科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展前景，將繼續(xù)堅守科技賽道，持續(xù)提升投研一體化建設(shè)，搭建完善的人才梯隊，繼續(xù)以平臺之力，為產(chǎn)品投資管理提供有力支撐。

蔡嵩松在管規(guī)模呈逐年縮水趨勢

據(jù)蔡嵩松過往從業(yè)經(jīng)歷，蔡嵩松曾先后任職于中國科學(xué)院計算技術(shù)研究所、天津飛騰信息技術(shù)有限公司、華泰證券股份有限公司，2017年11月加入諾安基金，歷任研究員，現(xiàn)任投資管理部副總經(jīng)理。2019年2月起任諾安成長混合型證券投資基金基金經(jīng)理，2019年3月起任諾安和鑫靈活配置混合型證券投資基金基金經(jīng)理，2021年5月起任諾安創(chuàng)新驅(qū)動靈活配置混合型證券投資基金基金經(jīng)理，2022年7月起任諾安優(yōu)化配置混合型證券投資基金基金經(jīng)理，2022年8月起任諾安積極回報靈活配置混合型證券投資基金基金經(jīng)理。

Wind數(shù)據(jù)顯示，蔡嵩松的證券從業(yè)日期是2015年9月，投資經(jīng)理年限為4.61年，歷任管理基金共5只，在任管理基金3只，截至2023年二季度末，蔡嵩松在管基金總規(guī)模281.42億元。

公開資料顯示，蔡嵩松曾是近年來關(guān)注度極高的科技基金經(jīng)理之一，堅守產(chǎn)業(yè)趨勢投資，持股較為集中，諾安成長混合是蔡嵩松自擔(dān)任基金經(jīng)理以來管理時間最長，規(guī)模最大的一只基金，以投資半導(dǎo)體行業(yè)龍頭為主，而除半導(dǎo)體之外，近年來他立足科技產(chǎn)業(yè)，逐步拓展個人能力圈至計算機、人工智能等領(lǐng)域。

2019年2月20日起，蔡嵩松開始管理諾安成長混合，也是其旗下的代表作基金產(chǎn)品，2019年至2022年這四年間，上述產(chǎn)品年度收益率依次為95.44%、39.10%、22.50%、-40.04%。截至2023年9月28日，諾安成長混合的年內(nèi)收益率為-1.57%，在同類中排名為546/3524。

同時，在AI及泛科技領(lǐng)域布局的諾安積極回報在今年上半年也一度出圈，產(chǎn)品規(guī)模由2022年末的0.52億元飆升至2023年年中的12.73億元。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至9月28日，諾安積極回報A年內(nèi)收益率為13.23%，另一只產(chǎn)品諾安和鑫年內(nèi)收益率則為5.95%，兩只均顯著跑贏-5.92%的同期業(yè)績比較基準(zhǔn)，在同類排名中位居前列。

值得一提的是，蔡嵩松在管規(guī)模呈逐年縮水的趨勢，2020年末管理規(guī)模為409.02億元，2021年末管理規(guī)模為318.79億元，2022年末管理規(guī)模為293.35億元。截至今年二季度末，蔡嵩松在管規(guī)模為281.42億元，較2020年末縮水127.6億元。

劉慧影、陳衍鵬接替管理產(chǎn)品

此次變更后，諾安成長、諾安積極回報將由劉慧影單獨管理，諾安和鑫除鄧心怡外，另增加陳衍鵬共同管理。此三人也皆為諾安科技組及科技研究團(tuán)隊核心成員。

從接任基金經(jīng)理的情況上看，劉慧影、陳衍鵬皆為諾安科技組實力干將。劉慧影對半導(dǎo)體及電子領(lǐng)域具有長期深入的研究，曾于美國進(jìn)行科技股研究并擔(dān)任東興證券電子首席分析師，熟悉國內(nèi)外半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀，擅長通過中美對標(biāo)挖掘行業(yè)前瞻機會。

據(jù)了解，劉慧影的投資方向及風(fēng)格與蔡嵩松相似，注重科技國產(chǎn)替代，并希望長期陪伴優(yōu)秀企業(yè)成長。此前曾從蔡嵩松手中接棒諾安優(yōu)化配置，截至2023年9月28日，諾安優(yōu)化配置A今年來凈值增長率為18.64%，在同類中排名為18/3524。

陳衍鵬具有8年證券從業(yè)經(jīng)驗及3年投資管理經(jīng)驗，一二級產(chǎn)業(yè)研究經(jīng)驗豐富，擅長包括半導(dǎo)體、人工智能等未來科技領(lǐng)域。截至2023年9月28日，其管理的諾安益鑫A近三年業(yè)績?yōu)?0.53%，同期業(yè)績比較基準(zhǔn)為-1.08%，排名居同類前10%。

針對科技板塊后市，劉慧影表示，消費電子有望周期性回升，半導(dǎo)體國產(chǎn)鏈將延續(xù)加速演進(jìn)態(tài)勢，整個芯片板塊股價與基本面之間存在巨大的剪刀差，黎明已在眼前。

“國內(nèi)外AI硬件相關(guān)訂單持續(xù)高景氣，超出產(chǎn)業(yè)和資本市場預(yù)期，AI算力和大模型等板塊在四季度以及明年有望進(jìn)入業(yè)績爆發(fā)期，繼續(xù)看好主線行情演繹?！标愌荠i表示。

二季度末諾安基金產(chǎn)品平均利潤位列第三

官網(wǎng)資料顯示，諾安基金成立于2003年12月，注冊資本為1.5億元，是經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)成立的全國性公募基金管理公司之一。諾安基金現(xiàn)有三大股東，其中中國對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易信托有限公司、深圳市捷隆投資有限公司為第一、第二大股東，持股比例均為40%；大恒新紀(jì)元科技股份有限公司為第三大股東，持股比例為20%。

天相數(shù)據(jù)顯示，截至2023年二季度末，從基金管理人旗下產(chǎn)品平均利潤來看，諾安基金的產(chǎn)品平均利潤以5405.42萬元位列第三。

另據(jù)上市公司股東半年報數(shù)據(jù)，諾安基金2023年上半年實現(xiàn)凈利潤16230.46萬元，較去年同期相比增長26.58%。

為實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展，近年來，諾安基金不斷強調(diào)“平臺型”公司打造。投資方面，通過持續(xù)提升投研體系，加強投研一體化建設(shè)，持續(xù)提高投研互動效率，依托產(chǎn)業(yè)小組和主題討論機制，由基金經(jīng)理和研究員共同挖掘面向未來的重大主題性投資機會，搭配科學(xué)化、流程化、高度細(xì)分的投資流程及嚴(yán)格的風(fēng)控機制，以平臺之力為投資提供支撐。

另外，隨著金融科技不斷發(fā)展，不少基金公司通過搭建數(shù)字系統(tǒng)為投研賦能，更好為持有人提供長期業(yè)績優(yōu)秀的產(chǎn)品，諾安基金也是其中一員。

在此背景下，業(yè)內(nèi)人士表示，基金公司在安排接任人選時，通常會審慎考慮，尋找風(fēng)格、能力相匹配的基金經(jīng)理。同時，不少基金公司逐漸重視投研平臺和團(tuán)隊人才建設(shè)，不妨給予新任基金經(jīng)理一定考察期，關(guān)注平臺及團(tuán)隊的力量。