母公司進入重整程序的寧波民企銀億股份有限公司（*ST銀億，000981.SZ，下稱銀億股份）11月25日晚間公告了《關于重整計劃（草案）之出資人權益調整方案》。銀億股份將通過兩次資本公積轉增股票，共轉增約59.69億股股份。

第一次可轉增的約26.1億股股票中，應向銀億股份控股股東寧波銀億控股有限公司及關聯方分配的約18.55億股股票將優(yōu)先用于完成業(yè)績補償；第二次可轉增的約33.59億股股票，不再向全體股東進行分配，將全部讓渡并按照重整計劃的規(guī)定，專項用于引進重整投資人、清償負債。

出資人權益調整方案實施完成后，控股股東及其關聯方非經營性資金占用問題以及業(yè)績補償的履行問題都將得到徹底解決。最終，重整投資人共計受讓股數為29.88億股，占重整后總股數比例為29.89%。

今年7月28日，寧波市中級法院裁定，銀億股份控股股東銀億控股等16家銀億集團旗下公司與控股股東母公司銀億集團合并重整。10月28日，銀億股份管理人公告，根據評分結果最終確定由嘉興梓禾瑾芯股權投資合伙企業(yè)（有限合伙）作為公司重整投資人，其投資總報價為32億元。嘉興梓禾瑾芯成立于今年8月，股東分別為中芯梓禾創(chuàng)業(yè)投資（嘉興）有限公司和赤驥集團控股有限公司，后者不僅持有中芯梓禾9%股份，也是中芯梓禾的控股股東。赤驥集團成立于2015年3月，注冊資本為10億元。股權穿透后，最終受益人為其法人代表人葉驥。赤驥集團對外投資有15家公司，包括建設工程、資產管理、新材料科技等產業(yè)。

“出資人和債權人需共同分擔實現上市公司重生的成本”

銀億股份管理人稱，銀億股份現金流嚴重不足，現已不能清償到期債務，且明顯缺乏清償能力，生產經營和財務狀況均已陷入困境。為挽救銀億股份，避免其破產清算，出資人和債權人需共同做出努力，共同分擔實現上市公司重生的成本。因此，本重整計劃將對銀億股份出資人的權益進行調整。

以銀億股份現有總股本為基數，按照每10股轉增6.48股的比例實施資本公積金轉增股票，共計可轉增26.10137444億股股票。轉增后，銀億股份總股本將由40.27989882億股增加至66.38127326億股。

之后，再以66.38127326億股為基數，按照每10股轉增5.06股的比例實施資本公積轉增，共計可轉增約33.59343562億股股票。轉增后，銀億股份總股本將最終增加至99.97470888億股。

第一次轉增解決歷史遺留問題

第一次轉增的約26.1億股股票，應向銀億股份控股股東寧波銀億控股有限公司及銀億控股旗下寧波圣洲投資有限公司、西藏銀億投資管理有限公司以及銀億集團實際控制人熊基凱分配的約18.55億股股票將優(yōu)先用于完成業(yè)績補償，剩余的375.29萬股轉增股票根據該重整計劃的規(guī)定進行處置，不再向原股東進行分配。

完成業(yè)績補償后，控股股東及其支配的股東應分配的總計11.74億股業(yè)績補償股票及剩余的未向其分配的轉增股票375.29萬股，共計約11.78億股股票將全部讓渡，在最終轉增完成后專項用于引進重整投資人并解決銀億股份存在的歷史遺留問題。

公告表示，2017年度，銀億股份實施了發(fā)行股份購買資產的重大資產重組，寧波圣洲、西藏銀億作為交易對方，對重組標的公司寧波昊圣投資有限公司和寧波東方億圣投資有限公司作出業(yè)績承諾。

寧波圣洲、西藏銀億因未完成2018年、2019年業(yè)績承諾，需以股票贈送的方式履行業(yè)績補償并返還相應的現金分紅款項。按照本重整計劃實施資本公積金轉增股份后，寧波圣洲共計需補償的股票數量為14.75億股（實施轉增前的應補償的股票數量為8.9億股），需返還的現金分紅金額為6.26億元；西藏銀億共計需補償的股票數量為3.77億股（實施轉增前的應補償的股票數量為2.29億股），需返還的現金分紅金額為1.6億元。

據此，寧波圣洲與西藏銀億因業(yè)績承諾未實現，需向上市公司業(yè)績補償的股票數量總計18.52億股，返還的現金分紅金額總計為7.86億元。

在此次重整過程中，應向控股股東及其支配的股東分配的轉增股票中的18.52億股（實施轉增后，銀億控股、寧波圣洲、西藏銀億與熊基凱分別予以補償的股票數量為4.824億股、5.979億股、3.12億股以及4.593億股）股票，基本可以用于完成寧波圣洲與西藏銀億的業(yè)績補償。

截至2020年6月30日，銀億股份尚存在被控股股東及其關聯方非經營性資金占用5.197973億元。此前，控股股東及其關聯方將山西凱能礦業(yè)有限公司51%股權過戶至銀億股份名下，以擔保上述占用資金得以償還。在償還占用資金后，銀億股份應將山西凱能51%股權重新過戶至銀億集團旗下寧波如升實業(yè)有限公司。此外，控股股東及其關聯方可通過支付山西凱能49%股權對應的抵債金額9.2965億元以贖回股權。

據此，為將銀億股份名下的山西凱能100%股權整體置出上市公司，控股股東及其關聯方所需清償的非經營性資金占用金額為14.49億元，同時還應向銀億股份支付占用期間的利息。

加上上述寧波圣洲與西藏銀億需向銀億股份現金分紅的7.86億元，共計22.35億元及相應利息作價。

出資人方案實施完畢后銀億股份的股權結構。

引入的投資人最終持股比例29.89%

第二次轉增的約33.59億股股票，不再向全體股東進行分配，將全部讓渡并按照重整計劃的規(guī)定，專項用于引進重整投資人、清償負債。具體分兩步：

1.銀億股份管理人以18.1億股股票有條件引進重整投資人，重整投資人將以支付上述22.35億元及相應利息作價、解決上市公司遺留問題并向上市公司提供業(yè)務發(fā)展支持為條件受讓該等股票；

2.管理人以15.49億股股票通過以股抵債的方式，清償銀億股份的負債。

通過受讓控股股東及其支配的股東讓渡的業(yè)績補償股票、轉增剩余的股票共計11.78億股股票，及全體股東讓渡的專項用于引進重整投資人的18.1億股股票，共計受讓股數為29.88億股，占重整后銀億股份總股數比例為29.89%。

在公告中，銀億股份管理人形容引入的重整投資人“實力雄厚”，并表示銀億股份出資人所持有的上市公司股票絕對數量不會因此次重整而減少。

公告表示，在重整完成后，隨著債務危機的化解以及重整投資人對上市公司業(yè)務發(fā)展的支持，銀億股份的基本面將發(fā)生根本性改善，并逐步恢復持續(xù)經營能力和盈利能力，重回良性發(fā)展軌道，全體出資人所持有的銀億股份股票將成為真正有價值的資產，有利于保護廣大出資人的合法權益。

經報請寧波中院同意，銀億股份將于2020年12月11日下午召開出資人組會議，由出資人組對《出資人權益調整方案》進行審議表決。

11月25日，*ST銀億漲停，收于2.08元，漲幅5.05%；11月26日，*ST銀億開盤漲停，至午間收盤報2.18元，漲幅4.81%。